Kenya : l’État lance l’IPO de Kenya Pipeline et vise 825 millions de dollars
Le Kenya a officiellement lancé la vente de 65 % du capital de sa société nationale d’oléoducs, Kenya Pipeline Company (KPC), dans le cadre d’une introduction en bourse visant à lever 106,3 milliards de shillings, soit environ 825 millions de dollars.
Cette opération constitue la plus grande IPO d’Afrique de l’Est en monnaie locale, dépassant celle de Safaricom réalisée en 2008.
L’opération s’inscrit dans la politique de désengagement de l’État engagée par le président William Ruto, qui cherche à réduire la pression sur les finances publiques.
Le pays fait face à une dette élevée, à une marge fiscale limitée et à des remboursements annuels représentant 40 % des recettes de l’État.
Selon le ministre des Finances John Mbadi, les mécanismes traditionnels de financement, basés sur l’impôt et l’endettement, ne suffisent plus à soutenir les projets d’infrastructures.
Le prix de l’action a été fixé à 9 shillings, la période de souscription courant jusqu’au 19 février, avant une cotation prévue le 9 mars à la Bourse de Nairobi.
Sur les parts mises en vente, 15 % sont réservées aux sociétés pétrolières, 5 % aux employés et 45 % aux investisseurs particuliers et institutionnels locaux, régionaux et étrangers. L’État conservera 35 % du capital.
L’IPO intervient dans un contexte favorable, marqué par un rebond des marchés boursiers mondiaux et une hausse de plus de 50 % des actions kenyanes en un an, renforçant l’attractivité de la place financière de Nairobi.
Avec les informations de Zone Bourse